L'obiettivo della direttiva MIFID, che indica nell'ambito della prestazione
dei servizi di investimento linee di condotta comuni a tutti i paesi
europei, è una maggiore tutela dell'investitore, verso il quale le banche
hanno obblighi ben precisi in termini di qualità del servizio e chiarezza
delle informazioni.
Si tratta di una novità di forte impatto nelle relazioni tra banca ed
investitore, pertanto riteniamo utile fornirle, in via preliminare, qualche
ragguaglio.
Le finalità della direttiva europea MIFID
Di seguito elenchiamo i tre principali obiettivi della direttiva:
- creare un sistema di regolamentazione dell'attività di
intermediazione finanziaria uniforme per tutti i Paesi membri dell'Unione Europea;
- ampliare il sistema di garanzie e di protezione per gli investitori
nei loro rapporti con gli intermediari finanziari;
- rendere più trasparenti, anche in termini di costi, le operazioni
realizzate dagli intermediari finanziari per conto della clientela.
La classificazione dei clienti secondo le direttiva europea MIFID
Il sistema di garanzie e di protezione per gli investitori, attuato dalla
normativa, richiede alla banca di classificare la propria clientela in una
delle tre seguenti categorie:
cliente al dettaglio, cliente professionale oppure controparte qualificata.
Ognuna delle tre citate categorie necessita di un diverso grado di
protezione, proporzionato all'esperienza e competenza in materia di
investimenti. Il "cliente al dettaglio" è il soggetto con esperienza e
competenze minori, nei cui confronti il livello di protezione è più elevato.
I concetti di appropriatezza ed adeguatezza
La nuova normativa prevede, inoltre, che la Banca valuti l'appropriatezza e
l'adeguatezza degli investimenti richiesti, attraverso la raccolta di
informazioni che riguardano, ad esempio, la conoscenza e l'esperienza del
cliente circa gli strumenti finanziari, gli obiettivi di investimento ed i
rischi che intende assumere.
Per valutare correttamente l'appropriatezza e/o l'adeguatezza, secondo
criteri condivisi e trasparenti, Banca Promos ha predisposto due questionari
che il cliente compila con l'assistenza del Suo referente di fiducia.
Ai sensi della nuova normativa sono qui accessibili i seguenti documenti:
Attività MiFID
Informazioni generali (.pdf 205kb)
Documento informativo sulla classificazione della clientela (.pdf 75kb)
Politica adottata per la gestione dei conflitti di interesse (.pdf 47kb)
Questionario conoscitivo ai fini della determinazione del profilo di investimento del cliente (Appropriatezza) (.pdf 86kb)
Strategia di trasmissione ed esecuzione ordini (.pdf 88kb)
Informazioni su costi ed oneri (.pdf 205kb)
